Акра подтвердило кредитный рейтинг ООО «МБ РУС банк» на уровне bbb+(ru), прогноз «Стабильный»
Кредитный рейтинг ООО «МБ РУС Банк» (далее — МБ РУС Банк, Банк) обусловлен умеренной оценкой бизнес-профиля, сильной позицией по достаточности капитала, адекватными оценками риск-профиля и фондирования и ликвидности.
Снятие статуса «Под наблюдением» связано с относительной стабилизацией уровня проблемной задолженности и учитывает достаточно высокое качество новых выдаваемых ссуд, а также планы Банка по снижению доли проблемной задолженности в кредитном портфеле.
Исторически основное направление деятельности Банка — кредитование физических лиц с целью приобретения ими транспортных средств у авторизованных дилеров. В апреле 2023 года была закрыта сделка по продаже Банка; в настоящее время он принадлежит холдинговой компании, специализирующейся на продажах и сервисном обслуживании автомобилей классов премиум и люкс.
Ключевые факторы оценки
Умеренная оценка бизнес-профиля (bb+) Банка связана с его невысокими позициями по величине собственного капитала по сравнению с другими российскими кредитными организациями, а также с низкой диверсификацией операционного дохода ввиду узконаправленной деятельности. Стратегия Банка предполагает существенное развитие розничного бизнеса, кратный рост ссудного портфеля, а также вхождение Банка в число лидеров автокредитования в России. Для реализации данной стратегии в мае 2024 года МБ РУС Банк получил лицензию на привлечение вкладов физических лиц; эти средства в дальнейшем должны стать основой базы фондирования наряду со средствами юридических лиц.
Сильная позиция по достаточности капитала обусловлена поддерживаемыми Банком существенными запасами по капиталу: на 01.04.2026 норматив Н1.2 составлял 40,77%. Проведенный Агентством стресс-тест показывает, что МБ РУС Банк сохраняет способность выдерживать прирост кредитного риска значительно выше 500 б. п. без нарушения нормативов достаточности капитала. Коэффициент усредненной генерации капитала (КУГК), рассчитываемый за последние пять лет с учетом корректировок на дивидендные выплаты, превышает 100 б.п. Показатели операционной эффективности, рассчитываемые за последние три года, остаются на уровне показателей сопоставимых банков.
Адекватная оценка риск-профиля отражает объемы проблемной и потенциально проблемной задолженности на балансе Банка — на конец 2025 года доля кредитов третьей стадии по МСФО составляла 11,4% портфеля (основной объем проблемной задолженности образовался по причине вызревания задолженности розничного портфеля по выдачам, осуществленным до октября 2024 года). При этом АКРА отмечает достаточно высокое качество новых ссуд (начиная с ноября 2024 года) и планы Банка по снижению доли проблемных кредитов в портфеле. В силу специфики Банка подавляющая часть портфеля обеспечена залогами автотранспортных средств. Поддержку риск-профилю по-прежнему оказывает значительная гранулированность кредитного портфеля наряду с адекватной системой управления рисками.
Адекватная оценка фондирования и ликвидности. Банк располагает существенным запасом высоколиквидных средств в виде остатков на счетах НОСТРО в ведущих российских кредитных организациях. Показатель дефицита краткосрочной ликвидности (ПДКЛ) отражает избыток ликвидности в базовом и стрессовом сценариях АКРА. Показатель дефицита долгосрочной ликвидности (ПДДЛ) соответствует сильной оценке, что говорит об отсутствии дисбаланса активов и обязательств на долгосрочном горизонте.
Главным источником фондирования по-прежнему остаются средства юридических лиц, при этом их доля снижается по мере роста депозитов физических лиц. Концентрация на средствах, привлеченных от крупнейшего кредитора и десяти крупнейших кредиторов, оценивается как повышенная, что негативно сказывается на оценке фактора фондирования.